AI需求激增凸显存储供需失衡

当前存储市场正面临显著的供需失衡局面。一方面，受人工智能技术快速发展的推动，以NVIDIA为代表的芯片企业及主要云服务提供商对内存资源的需求持续高涨；另一方面，作为全球主要供应商之一的三星，在产能提升方面进展相对缓慢。

为应对不断攀升的市场需求，三星正调整其DRAM产品结构，缩减面向消费类产品的供应份额，并集中资源保障关键领域的需求。同时，公司正推进韩国平泽园区的扩建工程，以此作为未来增加DRAM产量的主要路径。尽管市场整体需求预计将在2026年实现超过三成的同比增长，但三星当年的DRAM产能增幅预计仅为5%左右，总产能约达800万片晶圆。

行业分析指出，包括三星与SK海力士在内的主要内存制造商在扩产决策上普遍保持谨慎。主要原因在于，厂商担忧一旦AI相关需求进入平稳阶段，过度扩张可能引发严重的供应过剩风险。此外，多个即将投产的新建项目，例如SK海力士的M15X工厂、三星平泽园区的扩展部分以及美光在爱达荷州的新厂，其主要产能规划均聚焦于高带宽存储器（HBM），而非传统消费级DRAM。

这意味着即便整体产能有所上升，普通消费市场的供给压力仍难以得到明显缓解。可以预见，内存资源紧张的局面将在未来一段时间内持续存在。